بعد از یک زمستان طولانی برای ارزهای دیجیتال، سر انجام نشانه هایی مشاهده می شود که ممکن است دوباره به گرمی بازار بی انجامد. غرش های یک بولران توجه سرمایه گذاران هیجان زده زیادی را به خاطر سود بالقوه رمزارز ها به خود جلب کرده است، اما همچنان سرمایه گذاران برای جلوگیری از گرفتار شدن در یک موقعیت پیش بینی نشده جانب احتیاط را رعایت می کنند.
در حالی که پیش بینی قطعی عملکرد بازارها غیر ممکن است، اما با انجام مراحلی، می توان از سرمایه گذاری صحیح در موج بعدی رمزارزها اطمینان پیدا کرد. حرکت بازار رمزارزها به صورت دوره ای بوده و نوسان بین مارکت های گاوی که در آن قیمت ها افزایشی بوده و خوشبینی بر بازار حاکم است و مارکت های خرسی که در آن حس منفی نسبت به بازار غلبه دارد، در جریان است.
درطول مدت بولران، قیمت ارزهای دیجیتال به شدت صعودی گشته و سرمایه گذاران جدید به بازار ها هجوم می آورند. با این وجود، بولران ها، بعد از فروکش کردن هیجانات، با افت سریع و اصلاح قیمت ها همراه هستند. سرمایه گذاران باهوش سوار بر موج بازار بولران بعدی را هدف گذاری کرده و قبل از رکود غیر قابل اجتناب پس از صعود، سود خود را می برند.
در این مقاله، مروری خواهیم داشت بر راهکار های کلیدی که به سرمایه گذاران کمک می کند تا در تخصیص سبد دارایی هایشان بیشترین سود را برده و ریسک ها را مدیریت نمایند.
خلاصه مطالب: با شناخت چرخه های بازار، تجربه بولران های گذشته و اتخاذ راه کارهای هوشمندانه در مورد سبد دارایی ها، سنجش دقیق امنیت و برنامه ریزی برای خروج به موقع، سرمایه گذاران رمزارزها می توانند به صورت استراتژیک، جهت کسب سودی چشمگیر آماده شوند و در عین حال سرمایۀ خود را در طول امواج غیر قابل اجتناب بولران ها حفظ کنند.
نکات کلیدی
• شناخت چرخۀ نصف شدن بیت کوین و سابقه تاریخی بولران ها: با نصف شدن پاداش استخراج بیت کوین در سال 2024، انتظار می رود تا بولران بعدی به زودی آغاز گردد.
• تجزیه تحلیل بولران های قبلی برای شناخت روند ها و پویایی بازار.
• تنوع بخشیدن به سبد رمز ارز و سرمایه گذاری روی ارزهای دجیتالی به غیر از بیت کوین جهت منتفع شدن از دیگر رمز ارزها.
• به روز بودن اطلاعات در مورد مقررات مربوط به رمز ارزها که بطور مستمر در حال تکامل هستند.
• اقدامات امنیتی مناسب مانند استفاده از کیف پول سخت افزاری به منظور حفظ دارایی ها.
• برقراری ارتباط با سرمایه گذاران در دیگر رمز ارز ها و کارشناسان جهت بالا بردن شناخت و توسعه چشم انداز.
• اتخاذ یک استراتژی برداشت سود به موقع برای زمانی که بولران به انتها می رسد .
نصف شدن پاداش استخراج بیت کوین
نصف شدن پاداش استخراج بیت کوین یکی از مهمترین رویداد های چرخۀ بازار است. تقریبا هر چهار سال یک بار، پاداشی که ماینرها برای پردازش تراکنش های بیت کوین انجام می دهند به نصف کاهش پیدا می کند. این کار مستقیما موجودی بیت کوین تولید شده و به طبع آن در گردش را کاهش می دهد.
به صورت تاریخی، نصف شدن بیت کوین در ایجاد بولران های عظیم سابقه داشته است. بعد از اولین نصف شدن در سال 2012، ارزش بیت کوین در طول یک سال از حدود 12 دلار به 1100 دلار افزایش یافت. نصف شدن در سال 2016 موجب افزایش قیمت از کمتر از700 دلار به نزدیک 20000 دلار در سال 2017 گردید. بر اساس این الگو، بسیاری از افراد حدس می زنند که نصف شدن پاداش بیت کوین در سال 2024، بولران عمده بعدی را استارت زده است. فرآیندی که مبنای منطقی آن روشن است؛ کاهش موجودی بیت کوین، توام با افزایش تقاضا، قیمت ها را به بالا سوق می دهد. هربار نصف شدن پاداش بیت کوین، عرضه را محدود تر می کند، در حالی که علاقه به تکنولوژی رمرزارز ها به صورت جهانی در حال افزایش بوده و سرمایه گذاران زیادی با پیش بینی این شوک های عرضه مشخصا اقدام به خرید بیت کوین می کنند.
با تمام این اوصاف، ساز و کار نصف شدن پاداش استخراج بیت کوین تنها عامل مؤثر در ایجاد بولران ها نیست. در طی سال های اخیر، اکوسیستم رمزارز ها تکامل پیدا کرده و با نوآوری های مختلف به چیزی فراتر از تنها بیت کوین گسترش یافته است. اتریوم و پلتفرم های هوشمند حوزه های کاملا جدیدی در رمزارز ها مانند عدم تمرکز گرایی در امور مالی و NFT ها را ایجاد کرده اند. همچنین، خط و مشی حاکمیت نیز در این که چگونه بازار رمزارز ها توسعه پیدا کند، نقش محوری دارد. با این وجود، همچنان زمان بندی نصف شدن پاداش استخراج بیت کوین از مهم ترین نشانه ها برای پیش بینی زمان صعودی شدن دوباره قیمت ها را فراهم می کند.
تجزیه تحلیل بولران های گذشته
در حالی که هر بولران منحصر به فرد است، آنالیز روند های گذشته موجب تشخیص عوامل اساسی ایجاد کننده بولران های بعدی می شود. در ادامه به بررسی ویژگی های بولران ها در سال های گذشته می پردازیم:
• بولران سال 2013 عمدتا به وسیله فعالیت های سوداگرانه به وجود آمد، در حالی که رمزارز ها تازه در حال ظهور بودند، قیمت ها قبل از سقوط، از حدود 100 دلار تا 1000 دلار افزایش پیدا کردند. این قضیه نشانگر میزان زیاد نوسانات در این نوع دارایی ها بود.
• در سال 2017 سرمایه گذاران علاقه مند، متشکل از افراد و مؤسسات کمک کردند تا قیمت بیت کوین به بیش از 19000 دلار برسد. عوامل مؤثر در این جهش قیمت شامل رشد مبادلاتی مانند مبادلات کوین بیس، ICO Craze و خوشبینی در مورد تکنولوژی بلاک چین بود. هرچند که دستکاری قیمت ها و ارزش گذاری بیش از حد نیز بی اثر نبود.
• بولران سال 2021 به علت ورود شرکت ها و مؤسسات مختلف در حوزه بلاکچین به وقوع پیوست. رشدDeFi، NFT و تکثیر آلتکوین ها و میم کوین ها مانند دوج کوین قدرت تبلیغات رسانه های اجتماعی را فعال کردند. قبلا از آخرین افت، بیت کوین 60000 دلار را پشت سر گذاشت و اتریوم نیز از 4000 دلار فراتر رفت.
با بررسی بولران های گذشته، می توان عوامل موثر در افزایش قیمت در این بولران ها را سفته بازی، تبلیغات، رشد روند کلی مقبولیت، نوآوری در استفاده های مختلف از رمزارز ها و نقدینگی بیش از حد به خاطر سیاست های پولی انبساطی را نام برد. در حالی که تاریخ دقیقا تکرار نمی شود، با بررسی این ویژگی ها می توان به نشانه های مشترکی در حوزه ارزهای دیجیتال و حباب دات کام و نیز دیگر علایم هشدار دهنده پی برد. مواردی اساسی مانند فعالیت توسعه محور، حجم تراکنش ها، رشد عایدات و مقبولیت واقعی جهانی نیز باید بررسی شود تا معلوم گردد که آیا ارزش گذاری ها در حوزه ارزهای دیجیتال دارای پشتوانه است و یا قیمت آن ها به صورت هیجانی بالا رفته است. گفتنی است که به کار گرفتن آموخته های حاصل از بررسی چرخه های قبلی می تواند مانع از خرید هیجانی در اوج قیمت ها شود.
راهکار های مدیریت مالی
بولران ها فرصت های سودآوری را جهت بهره مند شدن از رشد رمزارز ها در اختیار کاربران قرار می دهد. جهت بیشینه کردن دستاوردها، سرمایه گذاران باید سبد سرمایه گذاری متنوعی متشکل از بیت کوین و سایر ارزهای دیجتال داشته باشند تا بتوانند از مزایای هر دوی رمزارز های قدیمی و نو ظهور بهره ببرند.
• زمانی که قیمت بیت کوین در حال افزایش است اغلب کوین های دیگر نیز حالت صعودی دارند، به طوری که برخی آلتکوین ها گاه در سود بر بیت کوین پیشی می گیرند. به عنوان نمونه، اتریوم در طی بولران 2017 به طرز چشم گیری در برابر بیت کوین رشد کرد. همچنین، دیگرپلتفرهای هوشمند مانند سولانا و پلی گون هم افزایش قیمت شدیدی داشتند.
• سرمایه گذاری در اکوسیستم هایی مانند DeFi و NFT ها و هر گونه تکنولوژی جدید، می تواند افراد را در معرض تعدادی از نو آورانه ترین بخش های دنیای ارز های دیجیتال قرار دهد. بررسی انطباق رمزارز ها یا بلاک چین در صنایعی مانند زنجیره تامین، بازی های ویدیویی و شبکه های اجتماعی می تواند پروژه های نو ظهور امیدوار کننده ای را در معرض دید قرار دهد.
• توصیه می شود تا به هنگام سرمایه گذاری، بین کوین های اثبات شده در طی زمان و رمزارز های نو ظهور باقابلیت رشد بالا، تعادل برقرار شود. بیت کوین ممکن است در یک دورۀ بولران تا دو برابر رشد کند، در حالی که آلتکوین های میکروکپ در بعضی مواقع 10 یا 100 برابر ارزش پیدا می کنند. ورود با سرمایه اندک در ارزهای تازه تاسیس می تواند نتایج فوق العاده ای به بار آورد.
• سرمایه خود را به شکلی معقول به هر ارز اختصاص دهید. یکی از خطراتی که همواره آلتکوین ها را تهدید می کند، خطر ریزش آنی آن ها در انتهای بولران است.
• از ریسک کردن غیر ضروری بر روی رمز ارز های با نقد شوندگی پایین و با تکنولوژی نامعتبر و یا میم کوین های پرطمطراق پرهیز کنید.
همواره در نظر داشته باشید که یک استراتژی معقول برای سبد سرمایه گذاری، دارایی های مطمئن ثابت شده در طول زمان را هدف گذاری می کند، درحالی که از در نظر گرفتن تعداد محدودی سرمایه گذاری های پر ریسک با احتمال سود بالا نیز غافل نمی شود.
محافظت از دارایی ها
بولران ها همواره موجب نوعی سرخوشی، طمع و بی احتیاطی می گردند که منجر می شود تا سرمایه گذاران اشتباهات
تاسف باری را مرتکب شوند. جهت جلوگیری از قربانی شدن در دزدی و کلاه برداری به هنگام پیک قیمت ها، برخی اقدامات امنیتی مناسب ضروری است که در ادامه به توضیح آن ها می پردازیم.
• استفاده از یک کیف پول سخت افزاری برای نگهداری امن کلید های محرمانه دارایی ها یک ضرورت است. رها کردن مقادیر زیادی سرمایه در صرافی های آنلاین، آسیب پذیری آن را برای هک بالا می برد. همچنین، کیف های پول چند امضایی نیز یک محافظت مضاعف را با نیاز به چندین امضا جهت نقل و انتقال دارایی ها، ایجاد می کند.
• در مورد حملات فیشینگ که در دوران بول مارکت ها تکثیر شده و شیادان افراد تازه کار را هدف قرار می دهند هوشیار باشید. اپلیکیشن هارا فقط از منابع معتبر دانلود نموده در مورد ولت ها و اپلیکیشن های قلابی و سایر بد افزارها آگاهی لازم را کسب نمایید.
• همان طورکه ماموران نظارتشان را در دوره های بولران افزایش می دهند، شما نیز مقررات حوزه قضایی خودتان را مد نظر قراردهید. در حالی که صرافی های غیر متمرکز، انجام معاملات بدون شناسایی هویت مشتری (KYC) را ممکن می سازند، اما همزمان دارای خطراتی نیز برای طرفین هستند. همچنین لازم است تا به دنبال مشاور مالیاتی حرفه ای برای راهنمایی در مورد نحوه گزارش کسب درآمد های رمزارزی باشید.
• مبانی امینت آنلاین مانند استفاده از پسورد های قوی و منحصر به فرد، تعیین هویت دو عاملی، استفاده از نرم افزار آنتی ویروس، کاربرد وی پی ان و شگرد های رمز گذاری باید با شکیبایی دنبال شود. هرگز کلید های محرمانه کیف پول های خود را به اشتراک نگذارید، عبارت های بازیابی را علنی نکرده و بر روی لینک های مشکوک کلیک نکنید. توجه کنید که اجتناب از ضرر به اندازۀ کسب سود در دوران خطیر بولران اهمیت دارد. اقدامات امنیتی محتاطانه همراه با سرمایه گذاری با احتیاط می تواند به موفقیت فرد در محیط حساس رمزارز ها کمک کند.
طراحی یک استراتژی خروج
در نهایت، پایان یافتن هر بولرانی اجتناب ناپذیر است. پایانی که معمولا باکاهش سرمایه و اتمام سر خوشی ها همراه است. با این حال، سرمایه گذاران زیرک همواره به دنبال کسب سود در هر زمانی هستند. چه به هنگام رشد بازار، چه به هنگام سکون و چه به دنبال آن، سیر نزولی.
تحلیل تکنیکال می تواند در تعین سطح مقاومت که ممکن است سیگنالی برای به پایان رسیدن افزایش قیمت ها باشد کمک کند. علائم هشدار دهنده شامل کاهش حجم معاملات، افزایش فشار فروش و به طبع آن کاهش فشار خرید، و انتقال احساسات از طمع به ترس می باشد.
• هیچ کس نمی تواند پیک قیمت را مشخص کند، بنا بر این پیشنهاد می شود از موقعیت ها به صورت پلکانی خارج شوید. این امر مستلزم آن است که فروش ارزهای دیجیتال هولد شده در حالتی که شاخص ها در حالت صعودی هستند انجام شود. برای مثال نقد کردن 20% از سرمایه و خروج به هنگام کسب سود دو برابری ، 10% به هنگام کسب سود 5 برابری و 15% در به هنگام 10 برابر شدن سرمایه و مانند آن می باشد. این امر باعث می شود تا شما از حالت صعودی بازار و پیش از رکود از سرمایه گذاری خود بهره ببرید.
• ادامه کار می تواند تبدیل سرمایه به استیبل کوین ها نظیر تتر، رمزارزهایی با حساسیت کمتر مانندبیت کوین و اتریوم و یا پول کاغذی جهت ورود مجدد به بازار در نقاط مناسب باشد. همچنین، گفتنی است که باید از وسوسه جذابیت سهام یا خرید بیشتر در حالت التهاب بازار در بالا ترین قیمت بپرهیزید.
طرحی برای خروج در حالت رشد داشته باشید، بر روی اهداف قیمتی خود متمرکز باشید و برای انجام یک فروش منظم احساسات را تعدیل کنید. اصلاح موقعیت ها در موج های قیمتی کمک می کند تا خطرات مدیریت شده و دارایی های شما دقیقا به اندازۀ یک خرید به موقع حفظ شوند.
نتیجه گیری
سود حاصل از بولران ها پتانسیل آن را دارد که زندگی افراد را متحول کند. اما این موقعیت صرفا برای آن هایی است که خردمندانه اقدام به تهیه و اجرای استراتژی هایی برای سرمایه گذاری به موقع در فرصت های بازار و کنترل ریسک این سرمایه گذاری ها می کنند. با شناخت چرخه های بازار و زمان بندی شاخص هایی مانند نصف شدن پاداش استخراج بیت کوین، تجزیه و تحلیل کامل بولران ها، متنوع کردن سبد دارایی ها و انجام صحیح اقدامات ایمنی و همچنین داشتن استراتژی خروج مناسب، هر کسی می تواند در این بازار به موفقیت برسد. با تمام این اوصاف مهم است که بدانیم بولران ها دائمی نیستند و باید با برنامه ریزی قبلی و پر هیز از هیجانات غیر منطقی، برای روزهای مبادا پول فیات نظیر دلار و تومان نیز نگهداری کرد.
